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投资多元化的被动持股是一种任何人都可以使用的简单投资方法

来源： 2022-03-03 15:52:29

如果你正在考虑在 2022 年迄今 8% 的回调之后入股苹果(AAPL2.06%) ，那么你并不孤单。这种规模的价格下跌对于这只股票来说并不罕见，并且在已成为可靠的长期上升趋势中已被证明是绝佳的买入机会。事实证明，制造世界上最受欢迎的智能手机——并通过强大的应用生态系统支持其销售——是一项利润丰厚的业务。苹果是世界上最大、最赚钱的公司是有原因的。

然而，在对单一股票进行波动之前，至少考虑一个更平衡的替代方案是有用的，比如共同基金或交易所交易基金 (ETF)，它反映了道琼斯工业平均指数(^DJI) 这样的蓝筹指数1.79%)。让我们看看为什么。

为什么苹果看起来这么多汁

诚然，苹果是一个非常引人注目的投资前景。虽然它们并没有直线移动，但苹果股价在过去 12 个月中上涨了 27%，在过去两年中上涨了 140%，自 2019 年以来上涨了近 300%。

他们应该是。这家市值 2.7 万亿美元的公司在本不该增长的情况下仍在继续增长。它将上一财年价值 3660 亿美元的收入转变为近 950 亿美元的净收入，摆脱了大流行的影响。总收入总额是(另一个)记录。

iPhone 的收入增长似乎尤其不可阻挡，这得益于人们对设备运行的应用程序越来越感兴趣。总而言之，该公司去年售出了价值 1920 亿美元的 iPhone，并利用它们推动了价值超过 680 亿美元的数字内容。事实上，苹果的服务业务同比增长了 27%。

简而言之，Apple 看起来是防弹的。尽管关于智能手机销售趋于平稳的传言挥之不去，但该公司的增长没有放缓的迹象。而且，就智能手机的饱和和竞争最终将赶上该公司的 iPhone 销量而言，Apple 有一个行之有效的 B 计划，许多公司都乐于将其称为 A 计划。这有点令人兴奋。

除了，也许苹果不是你最好的下一笔交易，尤其是如果它是你的第一笔交易。

当你咬苹果时你没有得到的味道

需要明确的是，你肯定比跳入苹果股份做得更糟。这是一家经过验证的公司，也是经过验证的股票。

不过，别搞错了。当您拥有 Apple 时，您不仅仅是在押注一家公司，甚至不只是押注一种业务。你主要押注 iPhone，以及 iPhone 能为公司做些什么。看，2021 年超过一半的收入来自 iPhone 销售，尽管该公司 680 亿美元的服务业务仅占其总收入的 18% 左右，但在这 680 亿美元中，大部分是由 iPhone 用户产生的。

换句话说，一个意外的 iPhone 失误可能会给公司带来巨大的问题。

购买像道琼斯工业平均指数这样的一篮子多元化股票时，你不会冒这样的风险。不仅没有一家公司占该指数价值的十分之一以上(其中大多数只占不到其价值的 5%)，道琼斯指数甚至在其内部也是高度多元化的。科技股是最大的单一板块，但仍仅占该指数权重的 22%。金融、医疗保健和全权委托股票在道琼斯指数中也有很好的表现。道琼斯工业平均指数没有代表市场的唯一部分是公用事业部门，这只是因为它有自己的道琼斯指数。

这不是一个小细节。虽然多元化可能常常让人觉得是不必要的防御，但这是在时机成熟时做出的判断。您使投资组合多样化，以保护它免受所有未知因素的影响。如果您在市场的某些部分陷入动荡之后等待开始多元化，那么您已经为时已晚。

只是思考的食物

像任何其他投资建议一样，对这一点持保留态度。它可能不适合您。如果你的投资组合已经拥有由指数基金组成的多元化基础，那么你就有能力冒险投资像苹果这样风险更高、回报更高的单一头寸。你也可能将苹果视为一种更具投机性的短期立场，它取代了长期心态。没有什么是完全不合理的。

不过，对于大多数投资者来说——尤其是任何刚开始建立投资组合的人——一篮子像道琼斯指数这样的蓝筹股是你应该首先持有的头寸，并且应该仍然是你持股的核心。

底线?做太多的选股和没有足够的索引是一种不必要地削弱投资组合价值的简单方法，即使苹果是其中之一。